이 기사는 2019년 05월 22일 11:24 thebell 에 표출된 기사입니다.

스탠다드차타드프라이빗에쿼티(SC PE)가 첫번째 화장품 투자를 눈앞에 두고 있다. 주식매매계약(SPA) 체결까지 끝낸 상태라 내달 중에는 최종적으로 포트폴리오 기업으로 편입할 수 있을 전망이다.

22일 관련 업계에 따르면 SC PE는 최근 화성코스메틱 지분 70% 인수를 위한 주식매매계약(SPA)을 체결했다. 70% 인수에 대한 거래 가격은 1300억~1400억원 가량이다.

화성코스메틱은 현재 오너인 류경훈 대표이사가 지분 100%를 갖고 있다. 최종 잔금 납입 등 딜 클로징은 내달 중 이뤄질 예정이다. SC PE의 경영권 인수 이후에도 기존 류 대표는 일정 지분을 보유하며 경영 참여를 지속할 예정이다.

화성코스메틱의 전신은 화성화학이다. 1964년 나무연필 제조업체로 설립된 화성코스메틱은 아이라이너 생산을 시작으로 색조화장품 제조 전문업체로 커 왔다.

지난해 매출액은 552억원 정도다. 영업이익은 74억원, 상각전영업이익(EBITDA)은 103억원을 각각 나타냈다. 영업이익률은 지난해 기준으로 13.4%, 에비타마진률은 18.7%를 보이고 있다. 부채비율은 65% 수준으로 꾸준히 낮아지는 추세다.

화성코스메틱은 SC PE 한국법인의 첫번째 화장품 포트폴리오다. 지난 3년간 화장품 업종에 대해 꾸준히 관심을 가져왔던 SC PE는 화성코스메틱 인수로 결실을 보게 됐다. SC PE는 특히 화성코스메틱의 '원천 기술력'에 주목했다는 설명이다.

화성코스메틱은 색조화장품을 전문적으로 생산하는 업체로 미국, 유럽, 호주 등 글로벌 브랜드들을 고객사로 삼고 있다. 로레알, 아나스타셔, 나스, 스틸라, LVMH, 시세이도 등 내로라하는 브랜드들이 여기에 해당한다. 원천 기술력에 SC PE의 네트워크를 겸하면 해외 시장에서의 확장 가능성은 더 열려있을 것으로 기대되고 있다.

SC PE 한국법인의 화장품 투자는 이번이 처음이지만 글로벌 기준으로는 뷰티 산업에 대한 투자 사례가 이미 있었다. 지난 2017년 초 SC PE 중국법인은 상하이 시안리(Shanghai Siyanli Industrial)에 투자했다. 상하이시안리는 설립된 지 20년이 넘은 고급 스파전문업체다.